DANGER Financement automobile de plus en plus long au Canada

DANGER

Financement automobile de plus en plus long au Canada

Source: STÉPHANIE WALLCRAFT, Canadian Automobile News

À mesure que les constructeurs automobiles retirent leurs incitations financières et de leasing, le prix des transactions continue d’augmenter.

Les prêts d'une durée de 84 mois ou plus représentaient plus de 50% de l'ensemble des financements automobiles au Canada au premier semestre de 2019, selon JD Power. Bien que ce nombre soit conforme aux années précédentes, les prêts à 96 mois sont à la hausse.

C’est une tendance qui permet aux acheteurs de voitures de réduire leurs paiements mensuels et d’aider les concessionnaires à conserver les bénéfices de F & I à l’interne, mais peut augmenter le risque de défaillance si les clients ne peuvent plus suivre leurs paiements.

Atténuer ce risque pousse les concessionnaires à proposer des produits d’assurance permettant aux consommateurs de se soustraire au paiement de leur voiture s’ils ne peuvent plus les supporter, a déclaré David Hertzog de BDO Canada, une société de comptabilité, de fiscalité et de conseil dans divers secteurs.

«L’assurance de passage est celle qui couvrirait [les acheteurs] s’il y avait une équité négative sur le véhicule. «Si votre prêt est à l'envers - disons que vous devez sortir au bout de quatre ans, vous perdez votre emploi ou êtes malade et vous ne pouvez pas faire les paiements une assurance vous protégeant vous couvrira, en fonction de la couverture que vous obtenez », a déclaré Hertzog, qui travaille avec des concessionnaires de la région du Grand Toronto.

«Les départements F & I chez les concessionnaires sont instamment priés de vendre cette politique car elle protège le client, mais il s'agit évidemment d'un produit générateur de revenus pour le concessionnaire.»

Le financement à long terme s'allonge. Selon Robert Karwel, directeur principal des pratiques automobiles de JD Power au Canada, les termes de 96 mois ont représenté 14% du financement jusqu'à présent en 2019; cela se compare à 12,1% l'an dernier, 12,7% en 2017 et 10,1% en 2016.

Le volume de financement à long terme avait diminué par rapport à 2017, alors que 55% des prêts étaient consentis pour une durée de 84 mois ou plus.

En 2019, le mois avec le pourcentage le plus élevé de produits de financement à long terme vendus était de 57,5% en février, suivi de 53,8% en mars.

Les chiffres estimés pour juin sont légèrement inférieurs, à 52%, selon JD Power.

Karwel a déclaré que plusieurs facteurs ont motivé les prêts à 96 mois.

«Nous avons constaté que l'essentiel du retrait était lié aux incitations financières et au leasing. Cela signifie que le prix de transaction commence à augmenter, ce qui signifie généralement que les paiements commencent à augmenter et que vous commencez à vous préoccuper des problèmes d'accessibilité.

"Les consommateurs sont peut-être de plus en plus fatigués, et le désir de durées plus longues commence à monter."

CRAINTE DE LA BANQUE CENTRALE

Si un ralentissement économique entraîne une augmentation du nombre de défauts de paiement sur des prêts à long terme, la situation pourrait un jour inciter le gouvernement à intervenir, a déclaré Hertzog de BDO.

Les faillites chez les consommateurs ont augmenté pour atteindre 12 375 en mai, soit une hausse de 5% par rapport à avril et de 8,6% par rapport à mai 2018, selon les derniers chiffres publiés par le Bureau du surintendant des faillites.

«Que se passe-t-il dans trois ou quatre ans s'ils perdent leur emploi ou s'ils ne peuvent pas faire les paiements?», A-t-il déclaré. «Cette voiture va être reprise, et ils vont avoir des problèmes.

«Cela ressemble un peu à ce qui s'est passé aux États-Unis avec les prix des hypothèques, où les banques laissaient les gens acheter des maisons avec peu ou pas de capitaux propres.

«Peut-être que le gouvernement intervient et dit que vous ne pouvez pas donner un arrangement financier à un client avec une voiture de 50 000 dollars quand il gagne de l'argent en revenus chaque année.

Peut-être qu’ils auront une sorte de règle en place qui stipule que vous devez avoir entre 10 et 15% d’équité sur un contrat de location ou de financement.